MODEL MARKOWITZ UNTUK MENENTUKAN PORTOFOLIO SAHAM YANG EFISIEN PADA PERUSAHAAN TELEKOMUNIKASI DI BURSA EFEK INDONESIA

NOVIANTO, FAJAR (2016) MODEL MARKOWITZ UNTUK MENENTUKAN PORTOFOLIO SAHAM YANG EFISIEN PADA PERUSAHAAN TELEKOMUNIKASI DI BURSA EFEK INDONESIA. Undergraduate thesis, STIESIA SURABAYA.

[img] Text
2. ABSTRAKSI.pdf

Download (412kB)
[img] Text
1. PENDAHULUAN.pdf

Download (848kB)
[img] Text
8. DAFTAR PUSTAKA.pdf

Download (100kB)
[img] Text
10. FULL TEKS SKRIPSI.pdf
Restricted to Repository staff only

Download (8MB)

Abstract

Tujuan dari penelitian ini adalah untuk mengetahui bagaimana aplikasi model Markowitz dalam menentukan portofolio saham yang efisien pada perusahaan telekomunikasi di Bursa Efek Indonesia. Data yang digunakan dalam penelitian ini yaitu data harga saham bulanan tahun 2014 dan data dividen yang dibagikan pada tahun 2014. Sampel penelitian terdiri dari 6 perusahaan telekomunikasi yang aktif di perdagangkan di Bursa Efek Indonesia dan memperoleh 15 kombinasi portofolio saham. Hasil dari penelitian ini menunjukkan terdapat 4 portofolio saham yang efisien yaitu pada proporsi sama (50% : 50%) terdapat pada portofolio 4, portofolio 8, portofolio 15, dan portofolio 5. Pada proporsi berbeda (40% : 60%) terdapat pada portofolio 4, portofolio 8, portofolio 15, dan portofolio 5. Pemilihan portofolio saham yang efisien berdasarkan preferensi investor yaitu: 1. Investor yang menyukai risiko, maka investor tersebut memilih portofolio 4. Dimana dengan proporsi sama (50% : 50%) portofolio 4 menghasilkan tingkat keuntungan sebesar 4,18% dan risiko sebesar 9,47%. Sedangkan dengan proporsi berbeda (40% : 60%) portofolio 4 menghasilkan tingkat keuntungan sebesar 4,50% dan risiko sebesar 11,03%. 2. Investor yang netral terhadap risiko, maka investor tersebut memilih portofolio 8 dan portofolio 15 . Dimana dengan proporsi sama (50% : 50%) portofolio 8 menghasilkan tingkat keuntungan sebesar 2,88% dan risiko sebesar 8,11% dan portofolio 15 menghasilkan tingkat keuntungan sebesar 2,89 dan risiko sebesar 8,92. Sedangkan dengan proporsi berbeda (40% : 60%) portofolio 8 menghasilkan tingkat keuntungan sebesar 3,46% dan risiko sebesar 9,91% dan portofolio 15 menghasilkan tingkat keuntungan sebesar 2,31 dan risiko sebesar 7,13. 3. Investor yang tidak menyukai risiko, maka investor tersebut memilih portofolio 5. Dimana dengan proporsi sama (50% : 50%) portofolio 5 menghasilkan tingkat keuntungan sebesar 1,28% dan risiko sebesar 2,78%. Sedangkan dengan proporsi berbeda (40% : 60%) portofolio 5 menghasilkan tingkat keuntungan sebesar 1,03% dan risiko sebesar 2,23%.

Item Type: Thesis (Undergraduate)
Additional Information: FAJAR NOVIANTO (1210205389)
Uncontrolled Keywords: Portofolio Model Markowitz, Investasi, Saham
Subjects: H Social Sciences > HD Industries. Land use. Labor
H Social Sciences > HD Industries. Land use. Labor > HD28 Management. Industrial Management
Divisions: Strata Satu (S-1) > Program Studi Manajemen
Depositing User: Ronal Kamim
Date Deposited: 03 Feb 2021 07:24
Last Modified: 03 Feb 2021 07:24
URI: http://repository.stiesia.ac.id/id/eprint/3293

Actions (login required)

View Item View Item