PENGARUH THE DAY OF THE WEEK EFFECT, WEEK FOUR EFFECT DAN ROGALSKY EFFECT TERHADAP RETURN SAHAM LQ45 DI BURSA EFEK INDONESIA

Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui keberadaan dan pengaruh the day of the week effect, week four effect dan Rogalsky effect terhadap return saham. Populasi dalam penelitian ini adalah perusahaan yang listing di indeks LQ45 Bursa Efek Indonesia periode 2016. Teknik pengambilan sampel menggunakan metode sampling jenuh dan sampel yang digunakan berjumlah 40 perusahaan. Jenis data yang digunakan dalam penelitian adalah data sekunder dengan menggunakan data return saham. Teknik analisis data yang digunakan dalam penelitian ini adalah uji one way ANOVA dan paired sample t-test.
Hasil pengujian hipotesis yang dilakukan menggunakan uji one way ANOVA menunjukkan bahwa terjadi the day of the week effect di indeks LQ45 Bursa Efek Indonesia. Sedangkan hasil pengujian hipotesis yang dilakukan menggunakan paired sample t-test tidak dapat menunjukkan terjadinya week four effect dan Rogalsky effect di indeks LQ45 Bursa Efek Indonesia.